FUND-LEVEL 13F POSITIONING DASHBOARD

Invesco · 单基金13F持仓深度分析

聚焦增减仓路径、核心底仓结构与行业配置迁移，识别季度内仓位重构信号。

披露季度: 2026Q1 对比基准: 2025Q4 净市值: $653.3B 标的数: 3,517 仓位变动率: 0.4%
Panel 1: 增仓与建仓
标的发行人全称增持/建仓额
▸ 大幅增持 (Top 10)
WALMART INC WALMART INC +$2.6B+94.1%
MICRON TECHN MICRON TECHNOLOGY INC +$1.3B+46.0%
LAM RESEARCH LAM RESEARCH CORP +$1.3B+32.7%
APPLIED MATL APPLIED MATLS INC +$1.3B+61.7%
EXXON MOBIL EXXON MOBIL CORP +$1.1B+53.4%
JOHNSON & JO JOHNSON & JOHNSON +$1.0B+39.7%
CATERPILLAR CATERPILLAR INC +$991M+57.0%
BECTON DICKI BECTON DICKINSON & CO +$864M+117.5%
MEDLINE INC MEDLINE INC +$827M+778.1%
AIRBNB INC AIRBNB INC +$683M+907.5%
▸ 新建仓位 (Top 5)
ASTRAZENECA NEW ASTRAZENECA PLC 首次建仓市值 $2.0B
SUNBELT RENTNEW SUNBELT RENTALS HOLDINGS INC 首次建仓市值 $658M
PINNACLE FINNEW PINNACLE FINL PARTNERS INC 首次建仓市值 $308M
FORGENT POWENEW FORGENT POWER SOLUTIONS INC 首次建仓市值 $180M
INDIVIOR PHANEW INDIVIOR PHARMACEUTICALS INC 首次建仓市值 $48M
Panel 2: 减持与清仓
标的发行人全称减持/清仓额
▸ 大幅减持 (Top 10)
MICROSOFT CO MICROSOFT CORP $-6.2B-28.4%
META PLATFOR META PLATFORMS INC $-3.1B-25.7%
AMAZON COM I AMAZON COM INC $-1.9B-13.5%
NVIDIA CORPO NVIDIA CORPORATION $-1.8B-6.8%
BROADCOM INC BROADCOM INC $-1.7B-14.0%
APPLOVIN COR APPLOVIN CORP $-1.6B-49.2%
APPLE INC APPLE INC $-1.5B-7.4%
ORACLE CORP ORACLE CORP $-1.4B-98.2%
TESLA INC TESLA INC $-1.3B-17.5%
ALPHABET INC ALPHABET INC $-1.0B-7.2%
▸ 已清仓 (Top 5)
ASTRAZENECA EXIT ASTRAZENECA PLC -100.0%
PINNACLE FINEXIT PINNACLE FINL PARTNERS INC -100.0%
DAYFORCE INCEXIT DAYFORCE INC -100.0%
COMERICA INCEXIT COMERICA INC -100.0%
GLOBAL X FDSEXIT GLOBAL X FDS -100.0%
Panel 3: 核心底仓与行业矩阵（前100持仓）
前 5 大核心重仓股
1. NVIDIA CORPORATION
3.81%
2. APPLE INC
2.83%
3. MICROSOFT CORP
2.40%
4. ALPHABET INC
2.02%
5. AMAZON COM INC
1.82%
行业配置矩阵演变 (2025Q4 → 2026Q1)
核心行业
权重交叠 (2025Q4 → 2026Q1)
最新占比
Technology / TMT
-5.2%
2025Q4: 69.3%
2026Q1: 64.1%
Industrials / Energy
+4.1%
2025Q4: 7.1%
2026Q1: 11.2%
Financials
-0.9%
2025Q4: 8.7%
2026Q1: 7.8%
Consumer / Retail
+1.8%
2025Q4: 5.1%
2026Q1: 6.9%
Healthcare
+0.7%
2025Q4: 5.3%
2026Q1: 6.1%
ETF / Index Funds
-0.6%
2025Q4: 3.0%
2026Q1: 2.4%
Communications / Telecom
+0.0%
2025Q4: 1.1%
2026Q1: 1.1%
Convertible Bonds
+0.0%
2025Q4: 0.4%
2026Q1: 0.5%
浅色底层=2025Q4历史 · 深色覆盖=2026Q1最新分布

Panel 1 增仓复盘

本季度增仓积极，共10个仓位显著增持（合计+$12.0B），5个全新建仓（合计$3.2B）。增量资金集中涌入Healthcare板块（5/15笔），板块集中度显著。

Panel 2 减仓复盘

防御性减仓显著：10个仓位减持（-$22.6B），5个完全清仓（-$1.1B），防御姿态明确。减仓高度集中于Technology板块（11/15笔），代表标的：MICROSOFT CORP、META PLATFORMS INC、AMAZON COM INC。

Panel 3 结构轮动特征

板块轮动特征显著：Industrials +4.1%，Consumer +1.8%；Technology -5.2%，Financials-0.9%。结构分化清晰。

宏观操盘风格与归因

TMT小幅降权(-5pp)，工业微增(+4pp)，被动再平衡为主

SEC Form 13F DATA | BUYSIDE TRACER DASHBOARD V3.1 | Invesco 2026Q1 | 2026-05-27 19:08